Как формируется цена опциона

Волатильность влияет на цену опциона

Согласно модели Блэка-Шоулза, стоимость опциона определяется на основе пяти факторов: Цена базового актива S и процентная ставка r находятся в свободном доступе на бирже.Благодаря такому сессионному соглашению европейские инвесторы находятся в лучшем положении, которые могут выиграть от увеличения ликвидности с рассвета до заката. Часы - период наибольшей активности инвесторов.

Резюме Что такое опцион Опционы — незаменимый финансовый инструмент в современном мире.

Торговля на улыбке волатильности - Эксклюзивная лекция Владимира Твардовского - Финам

TSLab Опционы. Для чайников - цена, время, волатильность

Опционы. Покупка волатильности…Стредлы, стренглы

Подразумеваемая волатильность - Историческая волатильность

Цена опциона

Греки и волатильность - Эксклюзивная лекция Владимира Твардовского - Финам

Трейдинг. Как влияет волатильность опциона на его цену.

Торговля волатильностью опционов за 20 минут - Михаил Чекулаев

Волатильность акций на рынке: 5 советов инвестору по снижению рисков из-за волатильности

Важность подразумеваемой и исторической волатильности в торговле опционами на акции Волатильность цены базового актива оказывает существенное влияние на цены опционов и отражает колебания волатильность влияет на цену опциона акций: Более высокая волатильность предполагает больший диапазон движения цен на акции.

Более низкая волатильность предполагает более узкий диапазон колебаний цен на акции. По мере того как историческая волатильность акций увеличивается, цены опционов колл и пут их премиикак правило, также растут. В то же время цены на опционы часто снижаются по мере уменьшения волатильности акций. Происходит это потому, что историческая волатильность — это показатель, который говорит о том, насколько размашисто цена базового актива двигалась в прошлом.

Основное отличие между исторической и подразумеваемой волатильностью заключается в том, что подразумеваемая волатильность Implied Volatility отражает ожидания относительно будущего движения цены акций на рынке или будущей волатильности акций. Подразумеваемая волатильность свойственна только опционам. Трейдеры могут ожидать, что акция начнёт резко и активно двигаться после выхода отчётности компании, или напротив, ожидать что цена не волатильность влияет на цену опциона сильно меняться в ближайшие несколько недель ввиду грядущих праздников.

Вследствие этого стоимость опционов колл и пут также будет расти либо снижаться. Историческая волатильность показывает, как волатильность влияет на цену опциона базовый актив двигался в прошлом, а волатильность влияет на цену опциона волатильность указывает на ожидание рынка относительно того, как сильно базовый актив будет двигаться в дальнейшем. Может быть так же, как ранее, может быть менее активно, в любом случае подразумеваемая волатильность будет отражать мнение трейдеров относительного будущего потенциала движения цен рисунок 1тогда как историческая волатильность покажет, как в реальности двигался рынок ранее.

Рисунок 1.

Смотрите также

grant-prefekta.ru